反思印度的小額信貸風波

如果說安德拉邦是塊過度耕作的熟地，那么中國還是待開墾的荒地。中國小額信貸面臨的是印度15年前的問題，即如何才能讓更多的低收入群體享受到金融服務。

失樂園

一向以天使般面目出現的小額信貸近期似乎變得面目可憎起來：10月份印度安德拉邦政府指責部分小額信貸公司收取高息、脅迫收貸，導致幾十個借款人自殺，并以此為由發布行政命令，禁止小貸公司進村收款。

這一風波在互聯網時代迅速超出安德拉邦的范圍，波及印度全境乃至全球，引發人們對以扶持低收入群體為宗旨的小額信貸行業的審視與思考。

印度是小額信貸的后起之秀，上世紀九十年代中后期起迅速崛起，成為世界小額信貸大國。位于印度東南部的安德拉邦，人口只占全國的6％，但其小額貸款余額在過去15年一直占全國的三分之一，成為印度的小額信貸之邦。印度最大的5家小貸公司總部都設在這里，是小額信貸的兵家必爭之地。

安德拉邦主要有三類小額信貸供給者：政府支持的小額信貸項目，專業的小額貸款機構和傳統的民間借貸。安德拉邦政府以自助小組模式介入小額信貸領域。自助小組模式是由政府和公共銀行支持，中間機構（NGOs）協助，將農村貧困婦女組織起來，與商業銀行進行儲蓄和信貸對接的一種小額信貸運作模式，在印度影響很大，僅安德拉邦的自助小組成員就達1700多萬。

1990年代中后期，專業的小額信貸機構出現并迅速壯大，其主體是營利性的小貸公司。這些公司瞄準的對象也是農村的貧困群體，并開始和自助小組項目展開競爭。盡管小貸公司的貸款利率較高，但由于手續簡便、上門服務和更貼身的產品設計，仍然受到人們的青睞。安德拉邦小貸公司的客戶總數為970萬，雖少于自助小組，但其成長速度更快。

有人把自助小組項目和小貸公司比喻成經典寶萊塢影片中一個家族中的兩個兄弟：老大穩重保守，處處維護家族傳統；老小血氣方剛，求新思變，有時難免激進和